מניות בכורה מניית בכורה הינה מנייה שנועדה לאפשר לחברות לגייס הון דרך הבורסה. היא מעניקה למחזקים בה עדיפות על בעל מניות רגיל בעת קבלת דיבידנדים, אך אינה מעניקה למחזיקים בה זכות הצבעה בכל הנוגע לניהול החברה. יש הטועים לחשוב כי מדובר אגרת חוב אולם מדובר בטעות יסודית, שכן להבדיל מאג"ח במקרה של חדלות פירעון החברה, מניית בכורה אינה מעניקה למחזיק בה זכות משפטית לתבוע את הדיבידנד שלו. מה ההבדל בין מנהל, יועץ ומשווק השקעות?
בניגוד לשוק הפורקס, הבורסה לניירות ערך נמצאת תחת רגולציה מחמירה וברורה. כל תפקיד בעולם ניירות ערך מוגדר ואסור בתכלית האיסור למי שאינו בעל תעודה מטעם הרשות לניירות ערך לעסוק במקצוע בתחום זה.
מנהל תיק השקעות – תפקידו של מנהל תיקי השקעות הוא לבחור בפועל את אפיקי ההשקעה בתיק אותו מנהל, זאת בהתאם להגדרות הלקוח ובכפוף להסכם בינו לבין הלקוח. מטרת ההסכם, הינה להגדיר את מאפייני הלקוח אשר יקבעו למנהל התיק את מתווה העבודה בתיק אשר בכיוונו עליו לפעול. ככל ומנהל ההשקעות חורג ממאפייני הלקוח, הוא חשוף לתביעה משפטית ואין כל קשר באם התיק יניב תשואה חיובית או שלילית.
יועץ השקעות– מוסמך רק לייעץ ללקוח אודות נכסים פיננסיים התואמים את הגדרת הלקוח, אך בניגוד למנהל תיקים, אסור לו לבצע פעולות של קנייה ומכירה בעצמו. ככל והיועץ יבצע פעולות בשם הלקוח הרי שהוא עובר על החוק וקמה עילת תביעה נגדו.
משווק השקעות– בניגוד למנהלי תיקים או יועצי השקעות, תפקידו לשווק מוצרים פיננסים. בדרך כלל הוא ממליץ על נכסים פיננסים שיש לו זיקה. הוא מחויב להגיד זאת ללקוח וככל ולא ייעשה כן יעבור על החוק וקיימת נגדו עילת תביעה.